Byron J. Carter lasciò la Jackson Automobile Company nel 1905 a causa di un disaccordo sulle trasmissioni. Costituisce quindi la Motorcar Company a Jackson, che si trasferisce a Detroit entro la fine dell'anno. Nel 1907, l'azienda fu rinominata Cartercar Company e si trasferì a Pontiac, fondendosi con la Pontiac High wheeler.
La Cartercar fu apprezzata per la sua trasmissione a frizione, simile all'attuale CVT. Aveva anche cerchi in fibra di carta che potevano essere sostituiti per soli 5 dollari dopo 4.000 miglia. Le vendite della Cartercar raddoppiarono dal 1906 al 1907 e di nuovo nel 1908.
Il 26 ottobre 1909, la General Motors acquistò la Cartercar. William Durant, il fondatore della GM, disse di aver acquistato l'auto per la sua trasmissione a frizione.